Forex Swap คืออะไร: ค่าสวอปส่งผลต่อการถือ Position ข้ามคืนอย่างไร

Forex Swap คืออะไร: รุ่นพี่เทรด Forex เล่าให้ฟังแบบหมดเปลือก

น้องๆ เคยไหม? เทรด Forex อยู่ดีๆ กำไรกำลังมา แต่พอข้ามคืนเท่านั้นแหละ… อ้าว! ทำไมเงินหายไปไหน? หรือบางทีก็มีเงินเพิ่มเข้ามาเฉยเลย งงไปหมด นั่นแหละครับ สาเหตุหลักๆ เลยก็คือ ค่า Swap (สวอป) ตัวดีนี่เอง

เชื่อว่ามือใหม่หลายคนอาจจะยังไม่ค่อยเข้าใจว่าไอ้เจ้า Swap เนี่ยมันคืออะไร มาจากไหน แล้วมันส่งผลกับการเทรดของเรายังไง วันนี้รุ่นพี่จะมาเล่าให้ฟังแบบละเอียด เข้าใจง่าย เหมือนนั่งคุยกันข้างสนามเทรดเลยครับ

Swap คืออะไรกันแน่?

ง่ายๆ เลย Swap ก็คือ ดอกเบี้ย ที่เราต้องจ่ายหรือได้รับจากการถือ Position ข้ามคืนในตลาด Forex ครับ ทำไมต้องมีดอกเบี้ย? ก็เพราะว่าการเทรด Forex คือการซื้อขายสกุลเงินสองสกุลพร้อมกัน (Currency Pair) ซึ่งแต่ละสกุลเงินก็จะมีอัตราดอกเบี้ยที่แตกต่างกัน

สมมติว่าเราซื้อ EUR/USD นั่นหมายความว่าเรากำลัง “ซื้อ” เงินยูโร และ “ขาย” เงินดอลลาร์สหรัฐฯ ไปพร้อมๆ กัน ถ้าอัตราดอกเบี้ยของเงินยูโรสูงกว่าเงินดอลลาร์ เราก็อาจจะได้รับ Swap เป็นบวก (Swap Positive) แต่ถ้าอัตราดอกเบี้ยของเงินยูโรต่ำกว่าเงินดอลลาร์ เราก็จะต้องจ่าย Swap (Swap Negative) นั่นเอง

คิดง่ายๆ เหมือนเรากู้เงินสกุลหนึ่งมาลงทุนในอีกสกุลหนึ่ง ถ้าดอกเบี้ยที่เราต้องจ่ายให้สกุลที่กู้มาสูงกว่าดอกเบี้ยที่เราได้จากสกุลที่ลงทุนไป เราก็ต้องจ่ายส่วนต่าง (Swap Negative) แต่ถ้าดอกเบี้ยที่เราได้สูงกว่า เราก็จะได้ส่วนต่าง (Swap Positive) นั่นเองครับ

ปัจจัยอะไรบ้างที่ส่งผลต่อค่า Swap?

ค่า Swap ไม่ได้คงที่ตลอดเวลา มันขึ้นอยู่กับปัจจัยหลายอย่างครับ หลักๆ เลยก็คือ:

อัตราดอกเบี้ยของแต่ละสกุลเงิน: อย่างที่บอกไปแล้วว่าส่วนต่างของอัตราดอกเบี้ยคือตัวกำหนดว่าเราจะได้หรือเสีย Swap
นโยบายทางการเงินของธนาคารกลาง: ธนาคารกลางของแต่ละประเทศมีหน้าที่กำหนดอัตราดอกเบี้ยนโยบาย ซึ่งจะส่งผลโดยตรงต่ออัตราดอกเบี้ยของสกุลเงินนั้นๆ
ความต้องการซื้อขายของตลาด: Demand และ Supply ของแต่ละสกุลเงินก็มีผลต่ออัตราดอกเบี้ยเช่นกัน
Broker: Broker แต่ละเจ้าก็อาจจะมีนโยบายการคิดค่า Swap ที่แตกต่างกันไป ดังนั้นควรตรวจสอบให้ดีก่อนเลือก Broker

นอกจากนี้ ยังมีเรื่องของ วัน Swap พิเศษ ด้วยนะครับ โดยปกติแล้วค่า Swap จะคิดทุกวัน แต่ในวันพุธ (หรือวันอื่นๆ ขึ้นอยู่กับ Broker) ค่า Swap จะถูกคิดเป็นสามเท่า เนื่องจากเป็นการชดเชยค่า Swap สำหรับวันหยุดสุดสัปดาห์ (เสาร์-อาทิตย์) ที่ตลาดปิดทำการ

Swap Positive vs. Swap Negative: เลือกยังไงให้ได้เปรียบ?

หลายคนอาจจะคิดว่า “Swap Positive ดีกว่า Swap Negative แน่นอน” แต่จริงๆ แล้วมันไม่ได้ง่ายขนาดนั้นครับ การเลือกเทรดในคู่สกุลเงินที่มี Swap Positive อาจจะดูน่าสนใจ แต่ต้องไม่ลืมว่าปัจจัยอื่นๆ เช่น แนวโน้มราคา (Trend) ความผันผวน (Volatility) และกลยุทธ์การเทรดของเรา ก็มีความสำคัญไม่แพ้กัน

Swap Positive: เหมาะสำหรับคนที่ต้องการถือ Position ระยะยาว (Swing Trade หรือ Position Trade) และมองว่าราคาจะไปในทิศทางที่เราคาดการณ์ไว้ การได้ Swap เพิ่มเติมทุกวันจะช่วยเพิ่มกำไรโดยรวมของเราได้

Swap Negative: ถ้าเราเทรดระยะสั้น (Day Trade หรือ Scalping) ค่า Swap อาจจะไม่ส่งผลกระทบมากนัก เพราะเราไม่ได้ถือ Position ข้ามคืน แต่ถ้าเราจำเป็นต้องถือ Position ข้ามคืนจริงๆ ก็ควรพิจารณาถึงค่า Swap ที่เราต้องเสียไปด้วย

Case Study: สมมติว่าเรามองว่า EUR/JPY จะปรับตัวขึ้นในระยะยาว เราจึงตัดสินใจเปิด Long Position (ซื้อ) ในคู่สกุลเงินนี้ ถ้า EUR/JPY มี Swap Positive เราก็จะได้รับดอกเบี้ยเพิ่มขึ้นทุกวัน ทำให้กำไรโดยรวมของเราเพิ่มขึ้น แต่ถ้า EUR/JPY มี Swap Negative เราก็จะต้องจ่ายดอกเบี้ยทุกวัน ทำให้กำไรของเราลดลง

ตารางเปรียบเทียบ: Swap Positive vs. Swap Negative

คุณสมบัติ	Swap Positive	Swap Negative
ความหมาย	ได้รับดอกเบี้ยจากการถือ Position ข้ามคืน	จ่ายดอกเบี้ยจากการถือ Position ข้ามคืน
เหมาะสำหรับ	การเทรดระยะยาว (Swing Trade, Position Trade)	การเทรดระยะสั้น (Day Trade, Scalping) (ถ้าจำเป็นต้องถือข้ามคืนควรระวัง)
ผลกระทบต่อกำไร	เพิ่มกำไรโดยรวม	ลดกำไรโดยรวม
ข้อควรระวัง	ต้องมั่นใจในทิศทางของราคา	ควรคำนวณค่า Swap ก่อนตัดสินใจถือ Position ข้ามคืน

Tips & ข้อควรระวังเกี่ยวกับ Forex Swap

ก่อนจะจากกันไป รุ่นพี่มี Tips และข้อควรระวังเล็กๆ น้อยๆ เกี่ยวกับ Forex Swap มาฝากน้องๆ ครับ

ตรวจสอบค่า Swap ก่อนเทรด: Broker ส่วนใหญ่จะมีข้อมูลค่า Swap ให้เราตรวจสอบได้ก่อนที่จะเปิด Position
เลือก Broker ที่มี Swap ดีๆ: ลองเปรียบเทียบค่า Swap ของ Broker หลายๆ เจ้าก่อนตัดสินใจเลือก
บริหารจัดการความเสี่ยง: อย่าให้ค่า Swap มามีผลกระทบต่อการตัดสินใจเทรดของเรามากเกินไป ควรให้ความสำคัญกับปัจจัยอื่นๆ เช่น แนวโน้มราคา และความผันผวน ด้วย
ทำความเข้าใจวัน Swap พิเศษ: อย่าลืมว่าในวันพุธ (หรือวันอื่นๆ ที่ Broker กำหนด) ค่า Swap จะถูกคิดเป็นสามเท่า
ใช้ Swap เป็นเครื่องมือ: ลองมองหาคู่สกุลเงินที่มี Swap Positive ที่น่าสนใจ และใช้มันเป็นส่วนหนึ่งของกลยุทธ์การเทรดของเรา

Swap Free Account: ทางเลือกสำหรับนักเทรดที่เคร่งครัดศาสนา

สำหรับน้องๆ ที่มีความเชื่อทางศาสนาที่เคร่งครัด และไม่ต้องการข้องเกี่ยวกับดอกเบี้ย (Ribā) หลาย Broker ก็มีบริการ Swap Free Account (Islamic Account) ให้เลือกใช้ครับ บัญชีประเภทนี้จะไม่มีการคิดค่า Swap แต่ Broker อาจจะมีการคิดค่าธรรมเนียมอื่นๆ แทน เช่น ค่าคอมมิชชั่นที่สูงขึ้น หรือมีการจำกัดประเภทของสินทรัพย์ที่สามารถเทรดได้

ดังนั้น ก่อนที่จะเปิด Swap Free Account ควรศึกษาเงื่อนไขและข้อจำกัดต่างๆ ให้ละเอียด เพื่อให้แน่ใจว่าบัญชีประเภทนี้เหมาะสมกับสไตล์การเทรดของเราจริงๆ

ค่า Swap เปลี่ยนแปลงได้ตลอดเวลา

สิ่งสำคัญที่ต้องจำไว้เสมอคือ ค่า Swap ไม่ได้คงที่ตายตัว มันสามารถเปลี่ยนแปลงได้ตลอดเวลาตามสภาวะตลาด ดังนั้น ควรติดตามข่าวสารและข้อมูลต่างๆ อย่างสม่ำเสมอ เพื่อให้เราสามารถปรับตัวและรับมือกับการเปลี่ยนแปลงของค่า Swap ได้อย่างทันท่วงที

ปิดท้าย: Forex Swap ไม่ใช่เรื่องน่ากลัวอย่างที่คิด

เห็นไหมครับว่า Forex Swap ไม่ใช่เรื่องที่น่ากลัวอย่างที่คิด ถ้าเราเข้าใจหลักการทำงานของมัน และรู้จักวิธีใช้มันให้เป็นประโยชน์ เราก็สามารถเปลี่ยนค่า Swap ที่เคยเป็นภาระ ให้กลายเป็นโอกาสในการทำกำไรได้ครับ

แต่เหนือสิ่งอื่นใด อย่าลืมว่าการเทรด Forex มีความเสี่ยง การศึกษาหาความรู้ และบริหารจัดการความเสี่ยงอย่างรอบคอบ คือกุญแจสำคัญสู่ความสำเร็จในการเทรดครับ ขอให้น้องๆ ทุกคนโชคดีกับการลงทุนนะครับ!

FAQ